Кредиторам «Инвестора 98» на заметку
Для справки:
Кредитный потребительский кооператив граждан “Инвестор-98″, ИНН 6150028408, КПП 615001001, ОГРН 1026102227546, зарегистрирован Межрайонной инспекцией МНС России №13 по Ростовской области, территориальный участок 6150 по г. Новочеркасску. Имеет десять филиалов в Ростовской области и Краснодарском крае: в Ростове-на-Дону, Шахтах, Сочи, Сальске, ст. Староминской, ст. Кагальницкой, пос. Каменоломни, г. Новошахтинске, Новочеркасске, Красном Сулине, Каменске-Шахтинском. В настоящее время насчитывает порядка 10 000 пайщиков.
ПРЕДЫСТОРИЯ
Весной 2008 года руководство этой компании стало испытывать трудности с выплатой процентов своим кредиторам. Далее события развивались стремительно. В отношении «Инвестор-98» Арбитражным судом Ростовской области введена процедура наблюдения, 12 августа 2008 года Временным арбитражным управляющим утвержден Овчинников Игорь Евгеньевич, член НП МСРО «Содействие».
Процедура банкротства была инициирована руководством «Инвестор-98», что позволило ему реализовать право заявителя на представление Арбитражному суду кандидатур Временного управляющего.
Таким образом, в настоящее время в отношении «Инвестор-98» действует ФЗ №127 «О несостоятельности (банкротстве)», что влечет за собой последствия указанные в данном законе.
Как указано в заявлении кооператива о признании его несостоятельным (банкротом), по состоянию на 01 июля 2008 г. сумма требований кредиторов по денежным обязательствам кооператива, которые им не оспариваются, составляет 786 511 937 рублей 77 копеек.
КТО ПЕРВЫЙ?
В соответствии с российским законодательством, в случае введения конкурсного производства в отношении «Инвестор-98», задолженность перед кредиторами будет погашаться следующим образом (п. 4. ст. 134 ФЗ №127):
- в первую очередь производятся расчеты по требованиям граждан, перед которыми должник несет ответственность за причинение вреда жизни или здоровью, путем капитализации соответствующих повременных платежей, а также компенсация морального вреда;
- во вторую очередь производятся расчеты по выплате выходных пособий и оплате труда лиц, работающих или работавших по трудовому договору, и по выплате вознаграждений авторам результатов интеллектуальной деятельности;
- в третью очередь производятся расчеты с другими кредиторами.
- требования кредиторов по обязательствам, обеспеченным залогом имущества должника, удовлетворяются за счет стоимости предмета залога преимущественно перед иными кредиторами, за исключением обязательств перед кредиторами первой и второй очереди, права требования по которым возникли до заключения соответствующего договора залога.
Предусмотрены также внеочередные платежи, в которые включаются:
- судебные расходы должника, в том числе расходы на опубликование сообщений, предусмотренных статьями 28 и 54 настоящего Федерального закона;
- расходы, связанные с выплатой вознаграждения арбитражному управляющему, реестродержателю;
- текущие коммунальные и эксплуатационные платежи, необходимые для осуществления деятельности должника;
- требования кредиторов, возникшие в период после принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом и до признания должника банкротом, а также требования кредиторов по денежным обязательствам, возникшие в ходе конкурсного производства, если иное не предусмотрено настоящим Федеральным законом;
- задолженность по заработной плате, возникшая после принятия арбитражным судом заявления о признании должника банкротом, и по оплате труда работников должника, начисленная за период конкурсного производства;
Следует также брать во внимание, что что паевые взносы будут возвращаться в самую последнюю очредь, и размер паевых взносов в реестр кредиторов включаться не будет.
КАКОВЫ ПЕРСПЕКТИВЫ ВЕРНУТЬ ВЛОЖЕННЫЕ СРЕДСТВА?
На сегодняшний день в СМИ представлена точка зрения только одной из заинтересованных сторон - руководства «ИНВЕСТОР-98». Однако относительно сложившейся ситуации существует также мнение независимых экспертов. Прокомментировать его согласился генеральный директор ООО “Бюро финансовых и правовых технологий” Волосатов Дмитрий Вячеславович.
Досье:Команда ООО “Бюро финансовых и правовых технологий” - была создана пять лет назад группой высококвалифицированных юристов, специализирующихся на сопровождении процедур банкротства и представлении интересов кредиторов в рамках данных процедур. На их счету - более нескольких десятков успешных процессов, проходивших на территории Южного Федерального округа.
- Дмитрий Вячеславович, каковы, по вашему мнению, шансы вкладчиков на возврат средств?
- Вопрос о дальнейшей судьбе данной организации и возврате денежных средств, предоставленных «Инвестору-98» в качестве займа – естественно, волнует каждого кредитора этой структуры.
В настоящее время невозможно ответит на данный вопрос однозначно. Однако, имеется ряд косвенных признаков, свидетельствующих о крайне негативном развитии ситуации вокруг Инвестора.
Во-первых, об этом могут свидетельствовать заверения руководства Инвестора о скором введении процедуры финансового оздоровления. Считаю, что это маловероятно, поскольку согласно действующему законодательству введение процедуры оздоровления возможно лишь при предоставлении ликвидного обеспечения (например, банковской гарантии) на сумму, превышающую 20% (п. 2 ст.75 ФЗ №127) от заявленной кредиторской задолженности. При сумме кредиторской задолженности в размере 786 млн. рублей, минимальный размер обеспечения должен составлять почти 1 млрд. рублей. Абсолютно не понятно, какой банк может пойти на выдачу такого обеспечения; руководство и Арбитражный управляющий уклоняются от ответа на этот вопрос. Хотя активов организации заявлено на 2 млрд руб., большая часть этой суммы может составлять так называемая “мёртвая” дебиторская задолженность, не имеющая перспектив возврата. «Инвестор-98» с точки зрения банка – чистый венчур, то есть, проект, связанный с большим риском, поскольку его обязательства, прописанные в договорах займа с вкладчиками, весьма маловероятно реализовать.
Представляю грубый расчет: «Инвестор-98» обещает выплачивать порядка 36% годовых. Чтобы выполнить такое обязательство необходимо заработать:
- 36% годовых, подлежащих уплате за пользование денежными средствами,
- от 13% до 15% на покрытие инфляции,
- от 10% покрытие расходов на ведение собственной деятельности,
- от 13% расходы на уплату налогов. При этом непонятная ситуация сложилась с уплатой НДФЛ, поскольку проценты, полученные вкладчиками, согласно Письму Минфина РФ от 6 декабря 2005 года за №03-05-01-04/382, являются доходом, и поэтому с него должен уплачиваться налог на доходы физических лиц.
Таким образом, доходность проектов Инвестора должна составлять порядка 70% годовых. Для примера, доходность хорошего строительного бизнеса составляет порядка 30% годовых…. Какой род деятельности может приносить Инвестору 70% годовых - совершенно не понятно…
- Во-вторых тревожит не донесение исчерпывающей информации до кредиторов «Инвестора-98», относительно последствий не подачи заявления о включении в реестр кредиторов. На собраниях, состоявшихся 4 сентября 2008 года в Ростове на Дону и ст. Староминской, арбитражный управляющий указал на право кредиторов подать заявление о включении в реестр кредиторов «Инвестора-98», однако не прозвучало информации о том, что погашение задолженности перед вкладчиками, не реализовавшими свое право предъявления требований, не допускается. Таким образом, вкладчики, не обратившиеся надлежащим образом в Арбитражный Суд, не получат своих денег…
Таким образом, всем вкладчикам необходимо как можно раньше обратиться в арбитражный суд РО с заявлением о включении в реестр кредиторов с приложением заверенных копий документов, подтверждающих наличие и действительность задолженности (договор займа и квитанцию о внесении денежных средств) не паевых взносов.
Наконец, не понятна основа принятия решения об обращении с заявлением о признании «Инвестора-98» банкротом. Такой основой может быть отчет ревизионной комиссии кооператива, создание которой предусмотрено Ст. 25 ФЗ №183 “О потребительской кооперации граждан”. Однако нет информации о том, что такой отчет публиковался и представлялся пайщикам Инвестора для ознакомления. Более того, нет официально опубликованной информации о создании ревизионной комиссии кооператива, членов, входящих в нее, отчетов о деятельности ревизионной комиссии.
- Существуют ли признаки заинтересованности (ангажированности) арбитражного управляющего?
- В настоящее время говорить однозначно о заинтересованности арбитражного управляющего рано, поскольку он только приступил к исполнению своих обязанностей. Однако все же имеются косвенные признаки, вызывающие ряд вопросов.
Например, почему арбитражный управляющий назначен из другого региона РФ? В Ростовской области представлено более 30 саморегулируемых организаций арбитражных управляющих, причем как местных, так и представительств Москвы и Санкт-Петербурга. МСРО «Содействие» же не имеет постоянного представительства в Ростовской области, что изначально существенно затрудняет взаимодействие местных властей с арбитражным управляющим, получение кредиторами «Инвестора-98» информации о его деятельности и текущем состоянии организации и может повлечь за собой социальный взрыв на территории РО. Тем более это опасно в непростое для страны время, учитывая близость неспокойных регионов Кавказа и пристального внимания недружественных зарубежных стран к любым проблемам юга России.
Далее, согласно ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» сведения о введении процедуры наблюдения передаются арбитражным управляющим в орган, осуществляющий опубликование в течение 3-х дней, которая в течение 10 дней публикует указанные сведения. Сообщение опубликовано в «Коммерсанте» 6 сентября 2008 года за номером 01873. С момента назначения арбитражного управляющего прошло более 24 дней. Таким образом, существование этого факта уже может служить основанием для подачи жалобы на действия арбитражного управляющего.
- Из Вашей практики, какие «подводные» течения могут проявляться при проведении подобного рода процедур?
- Вы знаете, все дело в том, что кредиторами Инвестора-98 является большое количество мелких кредиторов – физических лиц, которые в большинстве случаев не обладают специальными знаниями, позволяющими в полной мере реализовать свои права как кредитора «Инвестора-98». В то же время, закон «О несостоятельности (банкротстве)» предусматривает голосование на собрании кредиторов (высшем органе управления в процедуре) исходя из процентного соотношения суммы задолженности, принадлежащей кредитору к общей сумме задолженности, включенной в реестр кредиторов присутствующих на собрании кредиторов. Объясню на примере: допустим реестр состоит из 3 кредиторов, общая сумма реестра составляет 100 рублей, и разделяется: первый кредитор 15 рублей, второй кредитор 20 рублей, третий кредитор 75 рублей. Таким образом третий кредитор обладает 75% голосов, второй – 20% голосов, первый – 15% голосов. При таком соотношении мнение первого и второго кредитора не будет иметь практически никакого значения, поскольку практически все решения принимаются простым большинством голосов.
В случае с Инвестором, большинство физических лиц обладают от 0,001% до 0,04% голосов (если брать за основу заявленные данные о 780 млн. кредиторской задолженности), и по одиночке не представляют какой либо “головной боли” для процедуры банкротства и арбитражного управляющего. В любом случае в процессе банкротства могут выявиться более крупные кредиторы (возможно дружественные руководству или арбитражному управляющему) с большой суммой задолженности (100-200 млн) чей голос будет решающим, чья воля будет управлять процедурой банкротства «Инвестора-98».
Как ни досадно, но на практике, особенно в так называемых «заказных» процедурах, так и случается. Встречаются также случаи «искусственного» создания кредиторской задолженности с целью полного управления процедурой банкротства. Права и требования мелких кредиторов попросту игнорируются…
Противостоять такому развитию возможно только с консолидацией задолженности мелких кредиторов в одних руках, что позволит более эффективно влиять на процессы происходящие в рамках процедуры, более эффективно контролировать деятельность арбитражного управляющего.
ООО “Бюро финансовых и правовых технологий” в настоящее время проводит работу по консолидации кредиторов «Инвестор-98» с целью представления их интересов в рамках процедуры банкротства. Преимуществом обращения в нашу организацию является тот факт, что оплата услуг происходит не до, а после возврата денежных средств должником. Связаться с нами можно по телефону 88632562839 или по электронной почте bfst-rostov@yandex.ru.
Сергей Остапенко
